全球各地的家族办公室都在想些什么？他们计划在战略资产配置方面做出哪些转变？
探索 2024 年全球家族办公室报告
执行摘要
随着投资组合平衡的回归，资产配置发生重大变化
- 2023 年，家族办公室在战略资产配置方面进行了一些最大的转变，以重新平衡投资组合。
- 这一转变可能既反映了债券收益率上升，也反映了积极的决策，他们将发达市场固定收益的配置提升至五年来的最大水平。
- 在一些地区商业地产价格下跌之际，房地产配置也出现下降。与 2023 年相比，预计 2024 年做出改变的家族办公室数量有所减少。
气候变化和债务危机成为中期风险
- 显然，无论是短期还是中期，重大地缘政治冲突的风险都是家族办公室最关心的问题。
- 通货膨胀和利率是未来 12 个月其他主要关注问题之一，但从长远来看，它们的作用并不那么突出。
- 家族办公室更加担心未来五年的气候变化和高额债务水平。
地域资产配置仍将向北美倾斜
- 家族办公室最大的区域配置集中在北美。
- 展望未来，北美和亚太地区（大中华区除外）有望成为增加分配的主要目的地，超过三分之一的企业希望在未来五年内分别增加对这两个地区的分配。
- 但人们仍然偏向本土，尤其是美国，其次是瑞士和欧洲。
对主动管理的信心增强
- 家族办公室表示，他们更多地依赖主动管理和/或经理人选择来实现投资组合多元化。
- 此时股票表现的分化已经加剧。
- 高质量的短期固定收益也受到多元化的青睐，尤其是在美国。
家族办公室以可持续发展为重点寻求信息和建议
- 对于家族办公室来说，可持续性正成为一个充满风险和机遇的重要问题。
- 许多人认为气候变化已成为主要问题，因此他们认为可持续性为其运营业务和投资组合带来风险和机遇。
- 随着可持续性要求变得更加具体（部分受到房地产等行业监管的推动），家族办公室需要获得更为复杂的信息和建议。
家族办公室首先致力于成为投资专家
- 许多家族办公室并没有承担起支持家族的全部任务，而是主要专注于内部投资。
- 大多数家族办公室不仅做出投资决策，还负责执行。他们主要关注金融风险而非非金融风险。
- 由于大多数家族办公室雇用的员工很少，因此除了核心任务之外，做其他事情都具有潜在的挑战性。
严正声明
近日，我司发现有不法分子通过网站、App、微信等渠道，公开冒用长定投资或长定投资创始人、员工的名义，诱导他人，开展融资、理财、诱导股票投资等非法活动。该等行为严重损害了我司及相关人士的形象及声誉，也严重损害了社会公众利益。对此，我们高度重视。
长定投资在此郑重声明如下：
长定投资从来没有并且将来也不会授权任何实体或个人，通过网站、App、微信、微博等任何渠道，使用 “长定投资”、“长定”、“CHANGDING”、“Changding Investment“或品牌标识或以相关人士的名义开展任何公开募集、私下收取活动经费等活动。所有涉及上述行为的实体或者个人均系非法行为，这些行为严重损害了我司及相关人士的形象及声誉，我司将严格依法追究该等实体或个人的法律责任。
再次重申，长定投资官方联系方式仅限于：
【官方网站】www.HNCDIC.com
【官方微信公众号】长定投资（ID: HNCDIC）
【内地】0086 18001072831
【澳门】00853 65714726
【香港】00852 51312271
【企业邮箱】info@hncdic.com
特此严正声明。
海南长定投资有限公司 法务部